mssect405mssect mssect403mssect mssect399mssect


Риск-параметры, используемые НКЦ для контроля и управления рисками по сделкам с ценными бумагами, определяются в соответствии с Методикой определения риск-параметров, утвержденной Правлением НКЦ.

Расчет риск-параметров осуществляется Клиринговым центром каждый день после 19:00 (мск). 

     Ø  Подробнее о расчете обеспечения


Динамические (текущие) риск-параметры

Динамические (текущие) риск-параметры для облигаций (расчетные цены, границы рыночных и процентных рисков и иные динамические риск-параметры) определяются ежедневно по окончании торгов во время, установленное Правилами клиринга на фондовом рынке, а также в ходе торгов при изменении границ.

Ø  Подробнее об информирование участников клиринга при изменении риск-параметров

Значения текущих параметров доступны в Торговом терминале, шлюзах и на сайте НКЦ по ссылкам:

§   Значения динамических риск-параметров для оценки рыночных рисков

§   Значения динамических риск-параметров для оценки процентных рисков

Статические риск-параметры

Статические риск-параметры (минимальные ограничительные уровни ставок рыночного риска, значения лимитов концентрации, модельные и технические параметры) устанавливаются решением НКЦ и переопределяются по мере необходимости.

Основные статические риск-параметры

·      Минимальные ограничительные уровни Ставок рыночного риска и лимиты концентрации
Используются для расчета размера обеспечения, необходимого для покрытия риска изменения стоимости актива (Расчетной цены ценной бумаги). 
По каждой ценной бумаге устанавливается три уровня Ставки рыночного риска, применяемые в зависимости от размера открытой позиции, и два лимита концентрации.

[xlsx] Действующие значения для облигаций, допущенных к торгам с частичным обеспечением

·     Минимальные ставки процентного риска
Используются для расчета размера обеспечения, необходимого для покрытия риска изменения процентных ставок РЕПО (1D, 1W).

[xlsx] Действующие значения для облигаций, допущенных к торгам с частичным обеспечением

·      Межпродуктовые спреды

Скидка, учитываемая в величине рыночного риска по разнонаправленным позициям в ценных    бумагах, входящих в одну группу межпродуктовых спредов. Используется для уменьшения величины рыночного риска влияющего на единый лимит участника.

[docx] Описание структуры группы спредов и значения скидок в каждой группе

 ·     Ставки переноса
Используется для случаев урегулирования обязательств по Сделкам Т+, не обеспеченных средствами под исполнение.

[xlsx] Действующие значения для облигаций, допущенных к торгам с частичным обеспечением

Действующие значения Ставок переноса по каждой ценной бумаге

Технические и модельные статические риск-параметры

Технические и модельные параметры используются для расчета динамических риск-параметров и иных целей, предусмотренных Методикой определения риск-параметров и Правилами клиринга.

·      Технические и модельные статические риск-параметры для оценки рыночных рисков.

[xlsx] Действующие значения для облигаций, допущенных к торгам с частичным обеспечением

·      Технические и модельные статические риск-параметры для оценки процентных рисков.

[xlsx] Действующие значения для облигаций, допущенных к торгам с частичным обеспечением

 

  

Параметры для расчета Обеспечения под стресс

 

Параметры, используемые для расчета потенциальных потерь, в ходе определения величины Обеспечения под стресс. Расчет проводится в соответствии с Методикой определения размера обеспечения под стресс.

 

[xlsx] Стресс-сценарии           

[xlsx] Другие параметры 


 

Смотрите также:

 

 F   Общая информация

F   Риск-параметры для акций

F   Изменение риск-параметров в ходе торгов

F   Информирование участников клиринга

F   Значения динамических риск-параметров для оценки рыночных рисков

F   Значения динамических риск-параметров для оценки процентных рисков